Registration of foreign investment enterprises often face a variety of problems, so, what kind of question are foreign-funded enterprises concerned about? In this regard, the GBD put a list of frequent asked questions and answers, on the foreign company registration.Hopefully it will offer you some service:

First, what is a foreign-invested Enterprise? 

A: Foreign-funded enterprises, is set up in accordance with the Law of the People's Republic of China, jointly invested by Chinese investors and foreign investors, or enterprises invested by foreign investors only.

Second, what are the types of foreign investment enterprises?

 1, foreign-invested enterprises (that is, wholly-owned foreign enterprise); 

2, Sino-foreign joint venture enterprises; 

3, Chinese-foreign cooperative joint ventures; 

4, company limited by shares with foreign investment; 

5, foreign-invested joint ventures.

Third, what is a foreign company? 

A: Foreign-funded enterprises are set up in accordance with relevant laws of China by foreign investors ,with all the capital investment by the foreign part,it is also known as the foreign-owned enterprises.

Fourth, what is a Sino-foreign joint venture Enterprise? 

A: Sino-foreign joint venture enterprises are set up by foreign companies, enterprises and other economic organizations or natural persons, in accordance with the principle of equality and mutual benefit, with the approval of the Chinese Government, they are cooperated with Chinese companies, enterprises and other economic organizations of joint venture enterprises.

Fifth, what is a Sino-foreign co-operative enterprises? 

A: Sino-foreign co-operative enterprise refers to the foreign companies, other economic organizations, or individuals, based on the principle of equality and mutual benefit, with the approval of the Chinese Government,they are within Chinese territories, joined together with Chinese companies, other economic organizations investment or cooperation conditions provided by enterprises.

Sixth,what are the foreign-invested enterprises registered capital and paid-up capital and investment?

1, registered capital, refers to the establishment of foreign-invested enterprises registered in the AIC capitalization, in which investors subscribe to all the capital contributions. 

2, paid-up capital,the capital contributions or total equity which shareholder or founder as a whole actually delivered and registered with the company registration authority in accordance with law. 

3 total investments, refers to the total funding required for start-up of enterprises with foreign investment, according to its scale of production required capital sum of capital and liquidity.

Seventh, what is required for foreign-invested enterprises registration? 

A: foreign-funded enterprises registered capital should be commensurate with the scale of its operation, share of total investment and registered capital shall conform to the relevant provisions of Chinese laws and regulations.

Eighth, the minimum registered capital for foreign-invested enterprises? 

A: the minimum registered capital of foreign-invested enterprises varies according to the nature of the enterprise and industry:

1, The foreign-owned commercial company (including trade, import and export, wholesale and retail, consulting, services, etc)

 The establishment of foreign-invested enterprises registered capital of commercial companies have no special requirements, the registered capital shall not be less than the minimum requirements of the company law "limited liability company a minimum of 30,000 yuan, a limited liability company at least 100,000 yuan", but companies should match the business operations of the registered capital.

2, The minimum registered capital of foreign-funded international freight forwarding company 

Foreign-funded international freight forwarding company :lowest registered capital is shipping 5 million RMB; 

Air transport:3 million RMB; 

Land transport: 2 million Yuan; 

Combine freight: minimum registered capital is the registered capital for the highest individual (that is, minimum of the sea + land register capital of RMB 5 million).

3, Investment of foreign-funded companies with a registered capital of not less than $ 30 million. 

4, Foreign book distribution company 

"wholesale" registered capital of no less than 30 million Yuan, and foreign book sales company "retail" registered capital of no less than 5 million Yuan;

 5, Foreign travel agencies with a registered capital of not less than 2.5 million Yuan. 

6, Foreign invested company with lowest registered capital of 5 million Yuan. 

7, The minimum registered capital for those which stipulated by laws and administrative regulations,it should follow it.

Nine, the duration for providing the funds of foreign-funded enterprises? 

1, Investors should be explicitly funded in contract and articles of the term and shall be paid according to the contract, 

2, if stipulated for paying investment for one time in contract and articles, investors should be paid within six months from the date of issuance of the business license. 

3, contract, articles of association stipulated for in instalments in investment, first part of fund investors shall not be lower than the respective 15% in subscribed capital contribution ,and should be paid within three months from the date of business license issued, the remaining registered capital should be funded for a period of two years.

Ten, what is the requirment for the foreign-invested enterprises to increase registered capital? 

A: If foreign-funded enterprises increase registered capital, shareholders of the company should be paid when applying for registration of the registered capital of not less than 20% of the new registered capital, with the rest paid in full within two years.

Eleven, What do do if foreign-invested enterprises shareholders failed to timely pay the registered capital? 

A:If foreign-invested company's shareholders have paid the required minimum registered capital, but not made by the scheduled payment of the remaining, before the expiry of the payment of funding,it can be funded directly to the AIC to apply to extend the time change.

12, what would be the legal consequences if foreign investors fail to pay the down payment fund?

 A: If foreign investors cannot make the payment within the time period in the first phase investment, the foreign investment approval certificate will be invalid automatically. 

Foreign-funded enterprises shall cancel the registration of the AIC procedures, hand in business license.If it does not apply for cancellation of registration procedures and hand in the business license, the industry and commer authority will revoked its business license.

These are the questions we GBD collect according to the frequently asked questions on the foreign company registration.If you have any other questions,please kindly contact with us directly,or call our business phone,we will be happy to answer your questions.